Sözleşmeli Martingale işlemi (DCA) nedir?

Sözleşmeli Martingale İşlemlerine Giriş
Sözleşmeli Martingale işlemi, aynı zamanda DCA (Dolar Maliyeti Ortalaması) işlemi olarak da adlandırılır ve vadeli işlemde riski dağıtmak ve maliyeti ortalamak için yaygın olarak kullanılan bir stratejidir. Bu strateji, kripto para sözleşmeli işlemleri de dahil olmak üzere yatırım piyasalarında yaygın olarak kullanılmaktadır.
*DCA, dolar maliyeti ortalama stratejisini ifade eder

Martingale İşlem Stratejisi Temelleri
Yalnızca bir yöne bahis yapmak, yani hem yükseliş hem de düşüş yapılabilen bir piyasada bir tarafta kalmaktır. Eğer yanlış değerlendirme yapılırsa, piyasa geri çekildiğinde kâr elde etmek için sürekli olarak ters yönde işlem ve satış yapılabilir. Şu anda, avantajları nedeniyle çok çeşitli yatırımcılar tarafından kademeli olarak kullanılmaktadır, ancak piyasanın riskli yapısı göz önüne alındığında, strateji getirileri garanti etmez ve risk kontrolü gerektirir.

Martingale Stratejisi Katılım Süreci
Martingale stratejisi, farklı piyasa döngüleri altında çalışan bir stratejidir. Burada temel fikir, fiyat sabit bir yüzde düştükten sonra satın almak ve ters piyasada uygun satış noktasına ulaşıldığında otomatik olarak satış yapmaktır. Bu strateji yüksek derecede değişken piyasalarda istikrarlı bir performans sergiler ve riskleri daha kontrol edilebilirdir.
Martingale stratejisi, grid stratejisine benzer olup, orta ve uzun vadeli değişken piyasalar için daha uygundur ve tek taraflı piyasa koşulları için uygun değildir.

Örneğin:
Uzun vadeli ticarette, piyasanın orta ve uzun vadeli bir çalkantı içinde olduğu varsayılırsa, Martingale stratejisi, dip avcılığı operasyonuna benzer şekilde sürekli alım olacaktır. Yatırımcılar, kısa vadeli düşüş fırsatlarından yararlanmak için satın alma miktarını artırmayı düşünebilir ve ardından fiyatın yükselmesi sonrasında kâr elde etmek için satış yapabilirler.
Yatırımcının Martingale stratejisini benimsediğini ve Bitcoin fiyatı 10,000$'a ulaştığında ilk satın alma emrini (ilk emri) verdiğini varsayalım. Bundan sonra Bitcoin fiyatı her %1 düştüğünde tekrar satın alınacaktır (Pozisyon satın alma emri). Örneğin, fiyat sırasıyla 9.900 $ ve 9.801 $'a düştüğünde ikinci ve üçüncü işlemler yapılır. Bu sürece devam edilerek genel ortalama satın alma maliyeti azaltılabilir.
Bitcoin'in fiyatı yükselir ve belirlenen kâr alma fiyatına ulaşırsa sistem otomatik olarak bir satış işlemi gerçekleştirecek ve bir işlem döngüsünü tamamlayacaktır. Kâr alma fiyatının hedefteki değişikliklere göre dinamik olarak ayarlanacağını belirtmekte fayda vardır.
Bir yatırım stratejisine başlamadan önce, bir yatırımcının kişisel beklentilerine dayalı olarak bir kâr alma yüzdesi, yani istenen bir getiri yüzdesi belirlemesi gerekir.
Yatırımcı daha yüksek bir fiyattan satış yapmak isterse işlem döngüsü daha uzun olabilir. Yani satış zamanı daha geç olabilir. Örneğin, yukarıdaki durumda, yatırımcı %10'luk bir kâr alma hedefi belirlerse, kâr alma fiyatı, birden fazla emir verildikten sonra ortalama satın alma maliyetine göre dinamik olarak ayarlanacaktır. Kâr %10'a ulaştığında sistem otomatik olarak satış işlemini gerçekleştirecek ve işlem döngüsünü sonlandıracaktır.